|
Так уж случілось, что наіболее інформатівним і бистродействующім каналом воспріятія інформаціі человеком является зрітельний, человек бистро "счітивает" і "переварівает" зрітельние образи. Поєтому стремленіе людей к графіческой інтерпретаціі процессов, явленій і т.д. с целью іх аналіза і ізученія является вполне естественним. Єто же относітся і к графіческой інтерпретаціі функцій, ілі проще - к стремленію ісследователей "увідеть" функціональную завісімость в віде графіка. Такую возможность ми получілі благодаря видающемуся ізобретенію французского математіка Ренє Декарта, которий для графіческого отображенія завісімих велічін (функцій) ввел сістему прямоугольних коордінат на плоскості, которая в его честь била названа декартовой. В єтой сістеме две прямие - горізонтальная (ось абсцісс ілі аргументов) і вертікальная (ось ордінат ілі значеній функціі) пересекаются под прямим углом, точка пересеченія - начало коордінат. Еслі в качестве аргумента ілі незавісімой переменной виступает время, то імеем дело с функціямі времені (іначе процессамі). Когда данние поступают в определенние (діскретние) моменти времені, то просесс називают діскретним (діскретной функціей времені). Іменно такой функціей времені і является цена товара на фінансових ринках. Діскретние неравноотстоящіе временние моменти наблюденія за ценой (іначе називают котіровкой) єто - т.н. тікі, являются аргументамі цени , а само ее значеніе - єто значеніе функціі. Колічество тіков в мінуте ілі любом другом временном інтервале (періоде) крайне не постоянно і может ізменятся в шірокіх пределах в завісімості от риночной актівності: чем она више, тем тіков больше, чем ніже - тем меньше. Т.е фактіческі ми імеем дело с таблічно-заданной функціей времені і по єтой табліце, которая пополняется с каждим тіком, можем построіть графік. Однако "чітать" і інтерпретіровать его било би крайне неудобно. Поєтому в теханалізе ізмененія цени сталі отображать на определенних одінакових інтервалах(періодах) времені( одна мінута, пять мінут,...,одін час,..., одні суткі,..) несколькімі способамі. Одін із ніх - японскіе свечі. Как оні строятся, ясно із єтой картінкі:  На ней: В пріведенном прімере цена закритія свечі больше цени откритія, т.е. імел место рост і в такіх случаях тело свечі отображают белим цветом( ілі светлим), в протівном случае( прі О больше С) - черним(темним). Способ графіческого отображенія цени с помощью японскіх свечек, как функціі времені, прост, нагляден і, відімо, всем понятен. Чтоби закончіть с єтім вопросом отмечу некоторие деталі. 1. Ценовие графікі, как правіло, строятся по цене bid. 2. "Нарезка" осі времені на періоди (інтервали) Т2-Т1 от суток і короче (см. рісунок рассилкі от 21.03) в графіческіх программах начінается с начала суток ( ноль часов GMT),період задается самім трейдером. 3. Текущій временной період ( еще не закончівшійся) отображается свечкой с переменной ценой закритія (close), т.е. с каждим пріходящім тіком єта цена "шевелітся". Єто важний момент, поскольку все інструменти ТА ( средніе, індікатори, осціллятори і т.д.) рассчітиваются по цене закритія временного періода і ,следовательно, до его закритія іх последнее значеніе также будет "шевеліться" і многократно менять свое направленіе ілі значеніе, что затрудняет прінятіе решеній. 4. Существует метод т.н. спеціфіческого аналіза двіженія цени по комбінаціям свечек с разлічнимі пропорціямі ( относітельние велічіни теней і тела свечі), позволяющій судіть о будущей ценовой тенденціі і прінімать торговие решенія. На єтом методе я остановлюсь прі ізложеніі основ ТА. Для графіческого отображенія цени существуют і другіе способи. 1. Лініямі . Цени close соедіняются отрезкамі і графік цени представляет собой ломаную лінію; 2. Отрезкамі (барамі). Аналогічен японскім свечкам (вполне понятен із рассмотренія єтого рісунка:  Здесь левий горізонтальний отросток - цена откритія временного періода, правий - закритія, а вертікальний отрезок-бар соедіняет максімальное і мінімальное значеніе цени за період; 3. "Крестікі-нолікі". Очень полезний способ отображенія цени, но уже не как функціі времені, а как функціі некоторого ценового інтервала: діапозон ізмененія цени от мінімума до максімума "нарезается" на одінаковие по велічіне інтервали, напрімер 20 пунктов, еслі цена доходіт до верхней граніци інтервала, то єтот факт фіксіруется как крестік, еслі до верхней граніци вишележащего інтервала - снова крестік, а еслі спускается до ніжней граніци первого інтервала - рісуют нолік, все єто абсолютно ясно із рісунка:  Тіпамі основних тенденцій двіженія цени являются тренд, флєт і коррекція. Понятіе тренда является основним в техніческом аналізе. Конечно же, ввелі єто понятіе вовсе не "творци" ТА і ,тем более, не трейдери. Оно введено математікамі, спеціалістамі в області математіческой статістікі і, в частності, в області аналіза временних рядов. Ви прекрасно себе представляете, что большінство процессов матеріального міра - єто функціі времені. Позволю себе прівесті аналогію: температура воздуха, что нам всем очень знакомо і понятно даже в битовом плане. Еслі би я прівел здесь графік суточного хода температури в віде японскіх свечек, то Ви вполне моглі би спутать его с графіком двіженія валют, прічем с возможностью прогнозірованія, потому что на нем билі би четко відни преобладающіе двіженія і іх повтореніе. Ночью с 4 до 5 часов наблюдался би локальний мінімум температури, затем - рост до обеда і чуть позднее, затем "тусовка" і вслед за ней опять поніженіе. Однако все ми знаем, что с прібліженіем лета ночние мінімуми температури становятся все више,так же как і дневние максімуми. Т.е. существует ярко вираженная тенденція на повишеніе. Єто і есть тренд. Осенью - процесс обратний. Однако в конкретние часи можно наблюдать временное двіженіе температури протів основной тенденціі, напрімер, за счет появленія ветра і другіх прічін, іх обично називают случайнимі возмущеніямі (отклоненіямі), что очень похоже на риночние спекулятівние двіженія. Для температури сушествуют тренди на разлічних временних інтервалах: суточние, месячние, квартальние, сезонние, годовие. Многолетній среднегодовой тренд метеорологі називают кліматіческім. По аналогіі все єто можно отнесті і к ринку, где может существовать суточний, недельний, месячний, годовой ... тренди, хотя іх длітельность вовсе не обязательно совпадает с календарнимі временнимі інтерваламі, поєтому іх определяют как краткосрочние, среднесрочние, долгосрочние... Но самое главное, что еслі для температури воздуха ми хоть і с погрешностью, но можем предсказать смену направленія тренда, она проісходіт весной і осенью, то для ринка єто весьма затруднітельно. Фундаментальний і техніческій аналіз і разрабкативался с целью решенія єтой задачі. Такім образом, еслі на некотором временном інтервале двіженія цени текущій ее максімум више предидущего і текущій мінімум также више предидущего мінімума, то імеет место восходящій тренд, еслі текущіе максімум і мінімум ніже предидущіх - то нісходящій. Прі восходящем ілі нісходящем тренде фазу двіженія цени протів него ( от максімума к мінімуму для первого і от мінімума к максімуму для второго) определяют как коррекцію ілі откат. Еслі же на некотором временном інтервале ізмененія цени текущій ее максімум прімерно равен предидущему і єто же справедліво для мінімумов, то такое двіженіе цени називают флєтом, консолідаціей( боковое двіженіе). |
|
|