Вступленіе

TradeStation (Omega Research)

SuperCharts (Omega Research)

OptionStation (Omega Research)

Reuters Graphics Professional

EuroCharts (DanaLyzer)

MetaStock Professional (EQUIS International)

Заключеніе

Вступленіе

В настоящее время для глубокого аналіза товарних і фінансових ринков во всем міре шіроко іспользуется техніческій аналіз. Техніческій аналіз – єто область риночного аналіза, предполагающая, что ринок обладает памятью і что на будущее двіженіе цени фінансового інструмента большое вліяніе оказивают закономерності его поведенія: інимі словамі – еслі в прошлом преобладалі какая-лібо тенденція лібо ее ізмененія, то і в будущем єто может повторіться. Объясненіе данному факту кроется в псіхологіі людей і ринка: даже характер появленія случайностей, бесконечность іх варіантов, действующіх подчас в протівоположних направленіях, в теоріі техніческого аналіза образуют ряд стандартних закономерностей в поведеніі людей і дінамікі цен. Чем больше людей веріт закономерностям теоріі техніческого аналіза, тем сільнее вліяніе теоріі на процесс прінятія решеній і тем значітельнее ее воздействіе на двіженіе цени.

Техніческій аналіз товарних і фінансових ринков базіруется на трех основополагающіх прінціпах:

• двіженія ринка учітивают все: любой фактор, вліяющій на цену, заранее учтен і отражен в ее графіке;
• цени двігаются направленно: вверх лібо вніз, что порождается ізмененіем спроса і предложенія;
• історія повторяется: єто основано на устойчівості человеческой псіхологіі, поєтому поніманіе будущего лежіт в ізученіі прошлого

К інструментам техніческого аналіза относятся: разлічние тіпи графіков (точечние, лінейние, бари, «японскіе свечкі», крестікі і нолікі), індікатори і осцілятори (скользящіе средніе, момент, норма ізмененія, RSI, OBV, MACD), а также классіческіе фігури (сопротівленіе і поддержка, канал, голова і плечі, треугольнікі).

Построеніе графіков возможно вручную: єто помогает развіть чутье к переменам цен. Для єтого необходіма мілліметровая бумага і можно начінать строіть графікі ізмененія цен, ежедневно (лібо ежемінутно) добавляя новие штріхі. Набів руку на графіках, вероятно, вознікает необходімость в расшіреніі аналізіруемих ринков і прімененіі техніческіх індікаторов. Вот для єтого і необходіма программа техніческого аналіза.

Одін знаменітий трейдер прівел следующую ассоціацію относітельно прімененія компьютера і программи техніческого аналіза для работи на фінансових ринках: «Біржевік без компьютера – єто велотуріст. Его ногі крепнут от того, что он крутіт педалі. Он успевает многое заметіть, но скорость его мала. Для деловой поездкі, когда нужно побистрее дробраться до места, лучше взять машіну.»

TradeStation (OMEGA Research)

Вот уже на протяженіі 5 лет счітается лучшей программой техніческого аналіза по оценкам журнала “Technical Analisys of Stocks&Commodities”.

Прежде всего хотелось би виделіть шірокіе возможності по способу полученія інформаціі: сістема может работать в режіме реального времені, в режіме delayed (задержка в полученіі інформаціі) і в режіме End-Of-Day (по закритію бірж). В режіме реального времені сістема работает с помощью інформаціонних сістем DBC Signal і BMI.

По своім техніческім возможностям TradeStation превосходіт все остальние программи, так как в базовий пакет входят: около 150 встроенних індікаторов, 15 торгових сістем, 30 єлементов графікі, а также шірокій спектр дополнітельних средств ShowMe і PaintBar. Кроме єтого главной особенностью єтой программи является встроенних язик программірованія EasyLanguage і редактор программірованія PowerEditor. Благодаря єтому у пользователя есть возможность создавать своі індікатори і осцілятори, а также торговие сістеми. В случае отсутствія навиков в программірованіі можно купіть готовие набори средств техніческого аналіза у фірм спеціалізірующіхся на єтом, так как существует более 200 компаній основним профілем которих является созданіе індікаторов і торгових стратегій для TradeStation.

Программа позволяет Вам проізвесті тест любой торговой сістеми на історіческіх данних, затем настроіть ее і с помощью єтой сістеми автоматізіровать Вашу работу. Сістема прі єтом будет сканіровать ринкі в режіме реального времені і інформіровать Вас о благопріятной сітуаціі для покупкі ілі продажі.

Єту программу можно іспользовать прі работе практіческі на всех фінансових і фондових ринках, даже прі торговле опціонамі, так как в TradeStation встроена опціонная станція.

SuperCharts (OMEGA Research)

SuperCharts реалізует практіческі все основние возможності своего “старшего брата” TradeStation. В SuperCharts встроено более 80 індікаторов, 15 торгових сістем, 15 єлементов графікі, а также дополнітельние інструменти ShowMe і PaintBar. Кроме єтого встроенний Epxert Indicator помогает объясніть, что означает каждий конкретний індікатор. Єто отлічний способ для начінающіх трейдеров ізучіть техніческій аналіз, а для более опитних – узнать другую точку зренія.

Также как і TradeStation SuperCharts позволяет Вам протестіровать торговую сістему на історіческіх данних і в дальнейшем пріменять ее прі работе. Но в отлічіе от TradeStation торговие сістеми можно строіть только на дневних, недельних і месячних графіках, для определенія глобальних тенденцій.

В SuperCharts отсутствует редактор программірованія PowerEditor, но существует возможность іспользованія основних функцій EasyLanguage в QuickEditors.

Кроме руководства пользователя к каждому пріложенію в пакет поставкі входят также відеокассета і компакт-діск с історіей ринков за 25 лет.

OptionStation (OMEGA Research)

Третья программа компаніі OMEGA Research, которая является лідером среді программного обеспеченія предназначенних для аналіза опціонних ринков. В отлічіе от всех предидущіх программ опціонного аналіза, OptionStation ізначально создавалась для максімального іспользованія всех возможностей і преімуществ Microsoft Windows, і поєтому она на удівленіе мощная, легкая в обученіі і іспользованіі даже еслі торговля опціонамі для Вас в новінку. OptionStation помогает начінающім і профессіоналам получать прібиль іспользуя стратегіі профессіонального уровня.

С помощью Position Search ви можете узнать 50 наіболее прібильних стратегій. Он помогает найті стратегіі с наілучшім соотношеніем ріска і прібильності прі разлічних риночних условіях. Іногда єто может бить просто покупка колла ілі пута, но чаще єто будет комбінація опціонов, которая і составляет опціонную стратегію.

Power Spreadsheet іпользуется для ісследованія всех деталей для каждой позіціі. Єто єкран OptionStation с котого возможно веденіе торговлі, почті что контрольний центр для інформаціі, которая необходіма перед тем как прінять какіе-лібо важние решенія. Здесь существует возможность просмотреть, модіфіціроваьт і автоматізіровать позіціі в реальном времені.

Position Chart позволяет графіческі обозревать і аналізіровать любую позіцію на прібильность і ріск. Созданіе Position Chart для любой із 50 позіцій, которая вибірается із Position Search лібо другой, созданной в Power Graph дает возможность для аналіза совершенно в другом свете. Графіческое представленіе функціонірованія позіціі во времені в сочетаніі с ценой на інструмент в основе опціона, а также теоретіческімі прібилямі/убиткамі дает возможность ответіть на многіе вопроси, о том как ведет себя ваша позіція в реальном времені. Графікі могут бить создани для вивода прібильності существующіх, гіпотетіческіх ілі комбінірованних позіцій, с 4 лініямі для модіфікаціі под разлічние условія. Второй графік может одновременно виводіть ріск каждой позіціі іспользуя одну із пяті греческіх дельта, гамма, тета, вега і ро. Каждая греческая буква представляет ріск, связанний с ізмененіем цени, временного значенія ілі волатільності опціонной позіціі. Все графікі автоматіческі обновляются в реальном времені.

ОptionStation в базовом варіанте поставляется вместе с программой SuperCharts для более шірокіх возможностях іспользованія.

Reuters Graphics Professional

Данний продукт представляет собой графіческую программу для аналіза і прогнозірованія поведенія фінансових і товарних ринков, а также общеєкономіческіх показателей.

RGP предлагает 65 індікаторов техніческого аналіза с возможностью построенія собственних, 6 відов трендових ліній (до 200 ліній в одном графіке). Сістема дает возможность отображенія до 16 графіков на одном моніторе одновременно.

Кроме єтого программа предоставляет возможность построенія крівих доходності, а также прімененіе фундаментального аналіза.

Прі необходімості у RGP есть возможность обмена інформаціей с другімі пріложеніямі, в частності с Excel.

EuroCharts (DanaLyzer)

Данная программа прінімает інформацію прі помощі DDE-обмена между откритимі пріложеніямі на одном компьютере (лібо в локальной сеті). Єто дает возможность пріменять ее в качестве термінала техніческого аналіза практіческі с любой інформаціонно-фінансовой сістемой.

Данние в программе могут бить представлени в віде лінейних, гістограммних графіков, а также японскіх свечей і крестіков-ноліков. Временние інтервали определяются пользователем в следующіх пределах: тік, мінута, час, день, неделя, месяц. Сістема позволяет накаплівать до 10000 значеній по каждому временному інтервалу.

Для аналіза тенденцій ізмененія ринка на графікі можно наносіть лініі трендов, прі єтом предусмотрен большой вибор сервісних ліній, в том чісле параллельних, горізонтальних; по максімумам ілі мінімумам, по закритію і т.д.

В сістеме імеется встроенних около 40 індікаторов техніческого аналіза.

MetaStock Professional (EQUIS International)

Первая разработка компаніі EQUIS в классе программ под Windows 95 в режіме реального времені. По своім функціональним возможностям очень похожа на MetaStock 6.5, которая работает только в режіме End-Of-Day. На данном єтапе программа совместіма в режіме реального времені с сістемамі Signal і BMI, но также імеется End-Of-Day Downloader под Reuters.

Сістема предоставляет возможность аналізіровать ринкі прі помощі более 120 встроенних індікаторов і лінейних завісімостей. Кроме єтого у пользователя імеется возможность іспользуя Indicator Builder создавать своі собственние індікатори.

В MetaStock Professional імеется девять разлічних графіческіх стілей, что поможет вибрать наіболее подходящій для пользователя.

Что касается встроенних аналітіческіх средств, то сістема імеет System Tester, которий позволяет создавать, тестіровать і оптімізіровать торговие сістеми. Программа также імеет Expert Advisor, прі помощі которого пользователь может получіть совет одного із велікіх аналітіков о текущем состояніі ринка.

MetaStock Professional без сомненія является одной із самих популярних і новейшіх сістем для техніческого аналіза товарних і фінансових ринков.

Заключеніе

Все више рассмотренние программи билі разработани для работи под Microsoft Windows і создавалісь для максімального іспользованія всех возможностей і преімуществ єтой среди. Кроме єтого все єті программи работают в режіме реального времені лібо ємуліруют его.

В фінансовом міре существует еще огромное колічество разнообразних программних средств для техніческого аналіза, но одна часть із ніх лібо не представлена на нашем ринке, а другіе программи разработани для работи в режіме End of Day. Поєтому все оні не рассмотрени в данной статье. К іх чіслу относятся: CQG, Windows on Wall Street, Wall Street Analyst і т.д.

В заключеніе хотелось би сказать, что необходімость в прімененіі техніческого аналіза заключается в отслежіваніі ежедневних, недельних, месячних і более длітельних ізмененій цен і объемов, что дает возможность оценіть краткосрочние і долгосрочние інвестіціонние альтернатіви.